有些企业在经营中会出现亏损，亏损本身不会导致资金链断裂，但是亏损时间久了，企业的现金流就会受影响。

如果企业一直亏损，那么这种亏损最终都会以现金的形式来买单。所以，经营不善也是企业缺钱的一个主要原因。

7．保证资金通道通畅

企业是在缺钱的时候融资，还是在不缺钱的时候融资？企业一旦出现资金链断裂，这时再考虑去银行或金融机构融资，是否来得及？并且，如果我们从来没有与金融机构发生过借贷关系，企业的信用从何而来？没借过钱的企业，是否是有信用的企业？

什么是讲信用的人？就是“说得出、做得到”。假如从来没说过一句话或给出过一句承诺，那还是说得出、做得到的人吗？也就是说，企业要在资金运转正常时，不断地借款、还款，再借款、再还款，通过这种方式建立与金融机构的合作关系，打通资金通道，塑造企业的信用，届时一旦需要资金，就可以保证资金迅速到位。

当然，企业缺钱还有其他原因，如经济危机、通货膨胀、环保问题等，所以也要防范这些问题的产生。

河南有一家化工企业，曾经考虑在工业园中建厂，后来因为成本原因，把厂建在了镇子旁边的一块工业用地上。刚开始的时候，附近村民都没什么意识。这家企业产量也不大，只是污染了小范围的环境。几年以后，有少部分村民来找企业索赔，老板也没太当回事，毕竟赔偿金额不是太多。有些企业在经营中会出现亏损，亏损本身不会导致资金链断裂，但是亏损时间久了，企业的现金流就会受影响。

如果企业一直亏损，那么这种亏损最终都会以现金的形式来买单。所以，经营不善也是企业缺钱的一个主要原因。

7．保证资金通道通畅

企业是在缺钱的时候融资，还是在不缺钱的时候融资？企业一旦出现资金链断裂，这时再考虑去银行或金融机构融资，是否来得及？并且，如果我们从来没有与金融机构发生过借贷关系，企业的信用从何而来？没借过钱的企业，是否是有信用的企业？

什么是讲信用的人？就是“说得出、做得到”。假如从来没说过一句话或给出过一句承诺，那还是说得出、做得到的人吗？也就是说，企业要在资金运转正常时，不断地借款、还款，再借款、再还款，通过这种方式建立与金融机构的合作关系，打通资金通道，塑造企业的信用，届时一旦需要资金，就可以保证资金迅速到位。

当然，企业缺钱还有其他原因，如经济危机、通货膨胀、环保问题等，所以也要防范这些问题的产生。

河南有一家化工企业，曾经考虑在工业园中建厂，后来因为成本原因，把厂建在了镇子旁边的一块工业用地上。刚开始的时候，附近村民都没什么意识。这家企业产量也不大，只是污染了小范围的环境。几年以后，有少部分村民来找企业索赔，老板也没太当回事，毕竟赔偿金额不是太多。再后来，越来越多的附近居民来找企业索赔。这时老板觉得，如果再不搬到工业园区去，麻烦会更大。这家企业以往每年给附近居民的赔偿费用都将近1000万元，几乎等于企业的利润，再这样发展下去，企业的利润就所剩无几了。

所以，这些突发事件、环保问题等，也是导致企业缺钱的一个重要原因。要让企业不缺钱，一方面是从内部想办法，另一方面是从外部想办法。

现金效率公式

企业究竟怎样才能不缺钱？回答这个问题需要掌握一个公式，即现金缺口公式：

现金缺口（运营周期）=存货周转天数+应收账款周转天数-应付账款周转天数

现金缺口或运营周期，即从使用资金购买原材料到实现销售收回资金的时间。企业运营周期短，资产的周转速度越快，企业经营效率越高，管理也越好。反之，一切则会相反。图4-1，揭示了企业资金的创造机制。再后来，越来越多的附近居民来找企业索赔。这时老板觉得，如果再不搬到工业园区去，麻烦会更大。这家企业以往每年给附近居民的赔偿费用都将近1000万元，几乎等于企业的利润，再这样发展下去，企业的利润就所剩无几了。

所以，这些突发事件、环保问题等，也是导致企业缺钱的一个重要原因。要让企业不缺钱，一方面是从内部想办法，另一方面是从外部想办法。

现金效率公式

企业究竟怎样才能不缺钱？回答这个问题需要掌握一个公式，即现金缺口公式：

现金缺口（运营周期）=存货周转天数+应收账款周转天数-应付账款周转天数

现金缺口或运营周期，即从使用资金购买原材料到实现销售收回资金的时间。企业运营周期短，资产的周转速度越快，企业经营效率越高，管理也越好。反之，一切则会相反。图4-1，揭示了企业资金的创造机制。图4-1　揭秘企业资金创造机制

1．现金效率公式的使用

我们用一个案例来讲解现金效率公式如何使用。

一家企业要购买原材料，购买之后没有及时把钱付给对方，而是30天后才付款；原材料买过来之后，经过生产、加工、仓储等环节直到最终销售花了60天时间；把货物发给客户以后过了30天才收到货款。那么，这家企业的运营资金周转期（现金缺口）就是60天，如图4-2所示。图4-1　揭秘企业资金创造机制

1．现金效率公式的使用

我们用一个案例来讲解现金效率公式如何使用。

一家企业要购买原材料，购买之后没有及时把钱付给对方，而是30天后才付款；原材料买过来之后，经过生产、加工、仓储等环节直到最终销售花了60天时间；把货物发给客户以后过了30天才收到货款。那么，这家企业的运营资金周转期（现金缺口）就是60天，如图4-2所示。图4-2　企业运营资金周转天数示意图

计算方法如下：

应付账款的天数是30，应收账款的天数也是30，存货的天数是60。根据公式：

运营资金周转天数（现金缺口）=存货周转天数+应收账款周转天数-应付账款周转天数

运营资金周转天数=60+30-30=60（天）

一年有360天，按照这个周转速度，这家企业的现金一年可以周转6次。根据公式：

运营资金周转次数或周转率=360天／运营资金周转天数

运营资金周转次数或周转率=360/60=6（次）

假设这家企业一年的销售额是1.2亿元，在资金一年周转6次的情况下，企业需要的可流动资金是2000万元。根据公式：

运营资金需求量=年度销售额／运营资金周转次数

运营资金需求量=1.2亿元/6=2000（万元）

如果这家企业打算明年做到2.4亿，则需要4000万的流动资金。根据公式：

运营资金需求量=2.4亿元/6=4000（万元）

所以，当这家企业的收入目标是2.4亿元时，企业只有2000万元的运营资金，那么老板就要考虑如何弥补2000万元（4000万元需求-2000万元已有）的资金缺口。图4-2　企业运营资金周转天数示意图

计算方法如下：

应付账款的天数是30，应收账款的天数也是30，存货的天数是60。根据公式：

运营资金周转天数（现金缺口）=存货周转天数+应收账款周转天数-应付账款周转天数

运营资金周转天数=60+30-30=60（天）

一年有360天，按照这个周转速度，这家企业的现金一年可以周转6次。根据公式：

运营资金周转次数或周转率=360天／运营资金周转天数

运营资金周转次数或周转率=360/60=6（次）

假设这家企业一年的销售额是1.2亿元，在资金一年周转6次的情况下，企业需要的可流动资金是2000万元。根据公式：

运营资金需求量=年度销售额／运营资金周转次数

运营资金需求量=1.2亿元/6=2000（万元）

如果这家企业打算明年做到2.4亿，则需要4000万的流动资金。根据公式：

运营资金需求量=2.4亿元/6=4000（万元）

所以，当这家企业的收入目标是2.4亿元时，企业只有2000万元的运营资金，那么老板就要考虑如何弥补2000万元（4000万元需求-2000万元已有）的资金缺口。换句话说，这家企业运营资金的需求与销售收入成正比，收入规模越大，需要的周转资金就越多。

如果这家企业的销售目标是2.4亿元，但是无法筹集到4000万元的资金，依然只有2000万元的资金。那么，有三个可以采用的解决办法：

A．另行融资，如股权融资（上市）或债权融资（借款）。

B．降低销售增长速度，“有多少米煮多少饭”。根据现有的2000万元资金，将销售收入的规模仍控制在1.2亿元左右。

C．提高资金的周转效率、周转速度（次数），2.4亿元除以2000万元等于12次，则这家企业明年的资金要周转12次，平均30天周转一次。根据公式：

运营资金需求量=2.4亿元／×次=2000万元，则运营资金周转次数×=12次。

运营资金周转次数12次=360天／运营资金周转天数Y天，则运营资金周转天数Y=30天。

2．提高企业资金效率的三个方法

要提高企业资金的效率（缩短营运资金周转天数），有三种方法：

第一，尽一切可能降低存货余额，缩短存货周转天数；

第二，尽一切可能延长应付账款周转天数，但不要有损企业的信用。诚信是企业经营的基础，没有诚信的企业终将会被市场淘汰；

第三，尽一切可能减少应收账款的周转天数。换句话说，这家企业运营资金的需求与销售收入成正比，收入规模越大，需要的周转资金就越多。

如果这家企业的销售目标是2.4亿元，但是无法筹集到4000万元的资金，依然只有2000万元的资金。那么，有三个可以采用的解决办法：

A．另行融资，如股权融资（上市）或债权融资（借款）。

B．降低销售增长速度，“有多少米煮多少饭”。根据现有的2000万元资金，将销售收入的规模仍控制在1.2亿元左右。

C．提高资金的周转效率、周转速度（次数），2.4亿元除以2000万元等于12次，则这家企业明年的资金要周转12次，平均30天周转一次。根据公式：

运营资金需求量=2.4亿元／×次=2000万元，则运营资金周转次数×=12次。

运营资金周转次数12次=360天／运营资金周转天数Y天，则运营资金周转天数Y=30天。

2．提高企业资金效率的三个方法

要提高企业资金的效率（缩短营运资金周转天数），有三种方法：

第一，尽一切可能降低存货余额，缩短存货周转天数；

第二，尽一切可能延长应付账款周转天数，但不要有损企业的信用。诚信是企业经营的基础，没有诚信的企业终将会被市场淘汰；

第三，尽一切可能减少应收账款的周转天数。